Ngân hàng tiến sâu vào “sân chơi” bảo hiểm

Ngân hàng ACB tiến sâu vào sân chơi bảo hiểm phi nhân thọ

ACB vừa thông qua Đề án thành lập công ty bảo hiểm phi nhân thọ, với dự kiến đổi tên thành Công ty TNHH Bảo hiểm Phi nhân thọ ACB (ACB Insurance) và hoạt động trong 99 năm. Cơ cấu sở hữu được cập nhật để ACBA nắm 91% và ACBS nắm 9%, với vốn điều lệ ban đầu 500 tỷ đồng.

ACB Insurance sẽ cung cấp đầy đủ các nghiệp vụ bảo hiểm phi nhân thọ, bao gồm tài sản, vận chuyển, hàng không, xe cơ giới, cháy nổ và trách nhiệm dân sự của chủ tàu, cùng các sản phẩm bảo hiểm sức khỏe và tai nạn. Kế hoạch kinh doanh được lượng hóa với mục tiêu tăng trưởng kép doanh thu phí bảo hiểm trên 50%/năm, biên lợi nhuận gộp trên 20% trong 2026-2030, ROE trên 20%, quy mô tài sản đạt khoảng 2.000 tỷ đồng và thị phần trên 1,5% sau 5 năm.

Trước ACB, các ngân hàng khác cũng đang tham gia vào lĩnh vực này. Ví dụ, Techcombank đã ra mắt hai pháp nhân bảo hiểm phi nhân thọ và bảo hiểm nhân thọ (TechcomInsurance và TCLife), với vốn điều lệ lần lượt 500 tỷ đồng và 1.300 tỷ đồng, trong đó Techcombank nắm 80% TCLife. Dự báo lãi ròng của TCLife lần lượt đạt 605 tỷ đồng ở năm thứ 3 và 1.195 tỷ đồng sau năm thứ 5, với tổng tài sản khoảng 16.081 tỷ đồng ở năm thứ 5.

Theo kế hoạch, VPBank cũng đã thông qua việc mua 102,8 triệu cổ phiếu OPES (tương đương khoảng 1.028 tỷ đồng) trong đợt tăng vốn của OPES, và VPBank có quyền mua phần cổ phiếu còn lại nếu các cổ đông khác không tham gia. Quý đầu năm nay, OPES ghi nhận lợi nhuận 261 tỷ đồng, tăng gần 3 lần so với cùng kỳ.

Đồng thời, VietABank được cho là có kế hoạch tham gia mảng bảo hiểm, chứng khoán thông qua việc thành lập, góp vốn hoặc mua lại công ty con hoạt động trong lĩnh vực này. Những động thái này nằm trong khuôn khổ chiến lược mở rộng thị phần và nguồn thu từ phí bảo hiểm, ngoài lãi vay, nhằm đa dạng hóa nguồn thu cho các ngân hàng.

Về động lực thương vụ và mục tiêu của ACB, Hội đồng quản trị cho biết việc mở rộng sang công ty bảo hiểm nhằm tăng khả năng khai thác khách hàng hiện hữu, nhất là doanh nghiệp nhỏ và vừa (SME) và cá nhân qua bán chéo sản phẩm giữa ngân hàng và hệ sinh thái công ty con. Ngân hàng kỳ vọng mảng bancassurance sẽ đóng góp vào doanh thu ngoài lãi và mở rộng hoạt động sang lĩnh vực tài chính ngoài ngân hàng.

Ông Từ Tiến Phát, Tổng giám đốc ACB, cho biết nhu cầu bảo hiểm dài hạn vẫn lớn và ngân hàng dự kiến ra mắt công ty bảo hiểm trong năm nay, với đóng góp đáng kể cho hoạt động từ năm 2026 trở đi. Ông lưu ý rằng trước đây chủ yếu đóng vai trò trung gian trong bancassurance, nhưng xu hướng hiện nay là tích hợp toàn chuỗi giá trị bảo hiểm để tăng hiệu quả và kiểm soát chất lượng dịch vụ.

Các chuyên gia từ VCBS nhấn mạnh đây là xu hướng dài hạn của ngân hàng, nhằm giảm sự phụ thuộc vào tín dụng khi biên lãi thuần chịu áp lực. Tuy nhiên, họ cũng nhắc tới rủi ro về định phí, quản trị rủi ro và chi phí bồi thường nếu mô hình bảo hiểm được mở rộng nhanh chóng mà kiểm soát chưa chặt. Lợi thế cạnh tranh dựa trên dữ liệu, công nghệ và quản trị rủi ro tốt được cho là yếu tố then chốt để tạo giá trị bền vững trong hệ sinh thái tài chính đa dịch vụ.

• ACB tham gia sâu vào bảo hiểm phi nhân thọ với 91% ACBA và 9% ACBS.
• Vốn điều lệ ban đầu 500 tỷ đồng; ước tính quy mô tài sản 2.000 tỷ đồng sau 5 năm.
• Các ngân hàng khác như Techcombank và VPBank đang mở rộng sang bảo hiểm với quy mô rất lớn và kế hoạch lợi nhuận dài hạn.
• Rủi ro quản trị và định phí cần được kiểm soát để đảm bảo lợi nhuận đi cùng tăng trưởng phí bảo hiểm.

Nhìn chung, làn sóng ngân hàng tham gia sâu vào lĩnh vực bảo hiểm được xem là thử thách và cơ hội đồng thời: vừa mở rộng nguồn thu, vừa đòi hỏi nâng cao năng lực quản trị và chuyển đổi mô hình kinh doanh sang một định chế tài chính đa dịch vụ.