Chỉ số Nasdaq: Đà tăng của AI giữ cho thị trường chứng khoán ổn định bất chấp PPI nóng

Thông tin tổng quan về Nasdaq và ảnh hưởng của AI đến thị trường

Phiên giao dịch ngày thứ Tư ghi nhận sự phân hóa rõ giữa các nhóm cổ phiếu và các yếu tố vĩ mô. Dow Jones Industrial Average giảm gần 300 điểm, trong khi S&P 500 dao động quanh mức cân bằng và Nasdaq tăng nhờ dòng tiền vào các cổ phiếu liên quan đến AI và chất bán dẫn. Dữ liệu lạm phát gần đây tiếp tục ảnh hưởng đến tâm lý thị trường và sự ưu tiên của nhà đầu tư đối với cổ phiếu công nghệ cao.

Diễn biến theo chỉ số và mức hỗ trợ – kháng cự

Nasdaq Composite đi ngang sau khi mở cửa, trước khi cho thấy xu hướng tăng khi nhà đầu tư phân tích dữ liệu PPI. Việc vượt đỉnh swing phụ tại 26.359,31 được xem là tín hiệu cho đà tăng có thể tiếp diễn. Tuy nhiên, các mức đỉnh đảo chiều có thể xuất hiện và nhà giao dịch cần chú ý đến ngưỡng dưới 26.049,26.

Đối với S&P 500, chỉ số tăng nhẹ và tiến gần đỉnh lịch sử 7.428,97. Việc phá vỡ mức thấp hôm qua tại 7.338,54 được coi là tín hiệu bán gia tăng, trong khi các mục tiêu hỗ trợ lần lượt ở 7.301,55, 7.268,42 và 7.237,76 có thể xuất hiện trên đường điều chỉnh.

Trong khi đó, Dow Jones Industrial Average được mô tả đang trong xu hướng tăng, với mục tiêu tới 50.512,79 và phạm vi ngắn hạn từ 48.708,57 đến 50.130,20. Mức 50,0% tại 49.419,39 đã được kiểm nghiệm nhiều lần và nếu phá vỡ dưới mức này, đà tăng có thể gặp áp lực.

Ảnh hưởng của PPI nóng, lạm phát và thị trường trái phiếu

PPI tháng 4 tăng 1,4% so với tháng trước, cao hơn dự báo 0,5%. Theo năm, lạm phát bán buôn đạt 6%, mức cao nhất kể từ cuối năm 2022. Lợi suất trái phiếu 10 năm vọt lên gần 4,49%, trong khi lợi suất 30 năm vượt trên 5%.

Hai báo cáo lạm phát liên tiếp vượt kỳ vọng được xem là nền tảng cho rủi ro vĩ mô và ảnh hưởng tới chi phí vay của các lĩnh vực tài chính, bán lẻ và nhà ở. Các nhà đầu tư lo ngại lãi suất cao có thể làm chậm chi tiêu tiêu dùng và tác động tới lợi nhuận doanh nghiệp trước cuối năm. Sự quay vòng ngành trong phiên này cho thấy sự nhạy cảm với chi phí vay đang duy trì.

Định hướng giá dầu và tác động từ AI

Dầu thô vẫn ở mức trên 100 USD một thùng và được cho là tiếp tục duy trì áp lực lạm phát lên chi phí sản xuất, vận chuyển và giá tiêu dùng cho đến khi các dữ liệu CPI/PPI mới xuất hiện. Việc giá dầu duy trì ở mức cao khiến các doanh nghiệp chịu áp lực từ chi phí và có thể ảnh hưởng tới tiến trình hạ lãi suất của FED.

Cổ phiếu của các hãng bán dẫn và AI tiếp tục nhận được lực đẩy từ kỳ vọng tăng trưởng. Nvidia được cho là đóng vai trò dẫn dắt nhờ triển vọng kinh doanh tích cực trong khu vực AI. Micron Technology tăng hơn 5%, và các quỹ như VanEck Semiconductor ETF cũng ghi nhận mức tăng đáng kể, cho thấy dòng tiền đang luân chuyển mạnh vào nhóm cổ phiếu liên quan đến AI.

Những điểm cần chú ý cho phiên tới

• Điểm pivot của Nasdaq Composite tại 26.049,26 được xem là mức xác định nhịp độ cho phiên đóng cửa ngày hôm sau; duy trì trên mức này được kỳ vọng duy trì đà tăng, trong khi xuống dưới sẽ gặp thách thức.
• Hai báo cáo lạm phát nóng liên tiếp được coi là nền tảng cho rủi ro vĩ mô, và tác động này được cho là chưa biến mất trước thứ Sáu. Lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm ở quanh mức 4,49%.
• Với S&P 500, các mốc quan trọng gồm 7.428,97 ở nhịp tăng và 7.338,54 ở nhịp giảm.
• Dow có pivot tại 49.419,39 và phạm vi giao dịch dự kiến 48.708,57-50.130,20; phá vỡ mức này có thể dẫn tới biến động tiếp.
• Dầu vẫn ở trên mức 100 USD và AI tiếp tục hỗ trợ Nasdaq ngay khi thị trường đối mặt với lo ngại vĩ mô.

Nhìn chung, diễn biến hiện tại cho thấy Nasdaq được hỗ trợ bởi câu chuyện AI và nhu cầu đối với công nghệ bán dẫn, trong khi các chỉ số toàn cầu còn đối mặt với áp lực từ dữ liệu lạm phát và chi phí vay. Nhà đầu tư được khuyến nghị theo dõi sát các mức hỗ trợ và kháng cự được nêu trên nhằm định hình chiến lược giao dịch ngắn hạn.